27.03.2023

Негосударственные пенсионные фонды проблемы развития 2023 года

Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Негосударственные пенсионные фонды проблемы развития 2023 года». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.

Содержание

1. Рейтинг НПФ по объему пенсионных накоплений

2. Преимущества работы с НПФ

3. Рейтинг доходности – список фондов

4. Методика построения рейтинга

5. «В каком негосударственном пенсионном фонде я состою».

6. История развития негосударственных пенсионных систем

7. Проблемы развития НПО

Выбирая организацию для инвестирования своих пенсионных накоплений, самое главное — смотреть на доходность организации, на динамику ее показаний за последние годы. На сайте Центрального Банка можно найти информацию о прибыльностикаждого действующего НПФ, за каждый год его работы.

Рейтинг НПФ по объему пенсионных накоплений

Сравнение НПФ по рейтингу объема пенсионных накоплений помогает выделить фонды с наибольшим приростом денежных средств от застрахованных лиц. В этом списке НПФ на первых местах расположены фонды, которые получили от граждан больше средств накопительной пенсии. Чем выше цифра, тем больше доверия у населения к этой компании.

Таблица рейтинга НПФ за 3 квартал 2021 года
Наименование НПФ	Пенсионные накопления (тыс. рублей, рыночная стоимость)
Акционерное общество «Негосударственный Пенсионный Фонд Сбербанка»	690 910 329.09
Акционерное общество «Негосударственный пенсионный фонд ГАЗФОНД пенсионные накопления»	590 358 286.70
Акционерное общество Негосударственный пенсионный фонд ОТКРЫТИЕ	541 864 138.36
Акционерное общество Негосударственный пенсионный фонд ВТБ Пенсионный фонд	288 342 507.45
Акционерное общество «Негосударственный пенсионный фонд БУДУЩЕЕ	273 047 417.04
Акционерное общество «Негосударственный пенсионный фонд «Достойное БУДУЩЕЕ»	259 105 512.28
Акционерное общество «Негосударственный пенсионный фонд Эволюция»	178 967 072.47
Акционерное общество Межрегиональный негосударственный пенсионный фонд «БОЛЬШОЙ»	49 955 790.61
Акционерное общество «Национальный негосударственный пенсионный фонд»	25 582 036.87
Акционерное общество «Негосударственный Пенсионный Фонд «Социум»	23 683 646.52

Государственная пенсия российских граждан состоит из двух частей — страховой и накопительной. До 2014 года работодатели перечисляли в пенсионный фонд РФ (ПФР) 6% от заработка на формирование накопительной пенсии работников. Все, у кого есть накопленные до 2014 года средства на пенсионном счете, имеют возможность направить ее в негосударственной пенсионный фонд. НПФ инвестирует эти средства и, в случае получения инвестиционного дохода, у клиентов растут пенсионные накопления, которые впоследствии увеличат пенсию.

Граждане или предприятия могут самостоятельно делать взносы в НПФ, которые фонд также инвестирует, и в результате человек по выходе на пенсию будет получать не только государственную пенсию, но и дополнительную — добровольную негосударственную.

Получить накопительную часть пенсии из НПФ можно не только в виде самой пенсии, но и единовременной или срочной выплаты по достижении пенсионных оснований — возраста, стажа и так далее.

Первые НПФ в России были созданы в 1992 году. За этот период экономика пережила кризисы 1998 и 2008–2009 годов. В целом система негосударственного пенсионного страхования успешно выдержала испытания и продолжает развиваться. Однако остается ряд важных вопросов, без решения которых невозможно дальнейшее движение вперед. Одна из ключевых проблем, которая обсуждалась на круглом столе, — защита граждан на финансовых рынках, связанных с пенсионными накоплениями. В России успешно работает государственная система страхования вкладов. Средства граждан, размещенные в банках на достаточно короткий срок, полностью гарантированы к возврату. Однако пенсионные средства, которые вкладываются на десятки лет, никак не защищены. Такая ситуация порождает недоверие к деятельности НПФ и, как следствие, не позволяет им развиваться.

Выходом может быть введение обязательного страхования средств пенсионных накоплений, передаваемых гражданами в НПФ. Но и тут возникает много вопросов. В частности, Р. А. Кокорев, заместитель директора Департамента корпоративного управления Министерства экономического развития РФ, заострил внимание на следующем. Ни у кого не вызывает сомнения необходимость страхования пенсионных накоплений от колебаний рынка. Но надо ли страховать потери, связанные с непрофессиональным или недобросовестным поведением финансовых институтов (НПФ и управляющих компаний)? Определить, являются ли убытки следствием падения рынка или ошибкой управляющего, порой бывает очень трудно. При этом человек не виноват в том, что доверил деньги недостаточно профессиональной или недобросовестной компании, между тем взыскать средства с виновного лица удается далеко не всегда.

Надежность. Это один из важнейших параметров оценивания пенсионного фонда. Пенсионная система организована таким образом, чтобы защитить денежные вклады – весь объем накоплений застрахован в полном объеме, благодаря чему человек может быть уверен, что в старости не останется без денег. Существуют различные ежегодные рейтинги, проводимые специальными аналитическими агентствами. В результате сравнения перечня параметров, каждому фону присваивается определенная категория. Наивысшая оценка такого учреждения – ААА, она свидетельствует о наилучшей надежности среди всех конкурентов.
Период работы. Чем выше срок деятельности организации в сфере пенсионного обеспечения, тем у нее больше опыт, она имеет большую базу и умеет приспосабливаться к любым условиям рынка.
Количество застрахованных. Этот показатель говорит о том, сколько человек работают с этой организацией. Если компания имеет менее, чем миллион клиентов, не рекомендуется доверять ей свои денежные средства.
Доходность. Этот показатель имеет комплексную оценку, и составляется ан основании нескольких составляющих. Нужно понимать, что некоторые рейтинговые агентства специально подбирают показатели таким образом, чтобы вывести на первое место нужную им организацию. Связано это с тем, что параметр доходности имеет несколько модификаций – доходность за последний год, средняя доходность за 10 лет, накопленная доходность, и все они считаются по-разному, а некоторые зависят еще и от периода осуществления деятельности.
Сопутствующие услуги. Этот параметр не столь важен при выборе компании, однако он влияет на удобство пользования ее услугами. Согласно рекомендациям специалистов, нужно уточнить, имеется ли у фирмы официальный сайт, личный кабинет для каждого пользователя, насколько оперативно и качественно работает техническая поддержка.
Местоположение офиса. Лучше всего выбирать компанию, имеющую филиал в Вашем родном городе, поскольку некоторые вопросы можно решить только при личном посещении организации.

Важный нюанс. Изменить пенсионный фонд можно не чаще, чем один раз в год. Однако если за период работы с компанией не прошло 5 лет, все проценты с инвестиций Вы теряете. Многие этот нюанс не знают, в результате чего теряют существенные суммы денег, которые могли бы работать и получать доход. Для того, чтобы узнать, каков период Вашей работы со страховщиком, нужно зайти на сайт Госуслуги в раздел «Извещение о состоянии лицевого счета в ПФР». Получив документ, Вы узнаете о том, какая сумма накоплений имеется у Вас, и с какой организацией Вы имеете договорные отношения. Здесь же можно узнать дату заключения договора с фондом.

Негосударственные пенсионные фонды – дело относительно новое, впрочем, как и накопительная пенсия, поэтому многие относятся к ним с недоверием. Молодежь более продвинута в финансовых вопросах, но она, наряду с размещением средств в фондах, рассматривает депозиты, акции и облигации. Подобные активы легко реализовать в сложной ситуации.

При выборе НПФ, прежде всего смотрят на его доходность и надежность. Первая напрямую связана с умением управляющей компании размещать привлеченные финансовые активы и получать доход от инвестиций, но это не означает, что компания надежная. Прибыль всегда больше там, где велики и риски. Выбирая фонд исключительно по величине дохода, легко попасть в сети компаний-однодневок.

Размещение финансовых средств в НПФ имеет существенные минусы:

Небольшой уровень дохода. В среднем, он не превышает 10% в год.
Невозможность влиять на судьбу накоплений. Фонд самостоятельно распоряжается привлеченными доходами. Для большинства населения факт несущественный, поскольку мало кто свободно ориентируется в инвестировании. Люди, которые знают тонкости финансовых операций, скорее всего, откажутся от накопительной части пенсии и отдадут предпочтение распределить средства между несколькими источниками. Например, депозиты и акции.
Невозможность преждевременного использования денег.

Помимо надежности и доходности, стоит рассматривать и условия сделки, а именно:

минимальную сумму взноса;
периодичность взносов;
возможность забрать деньги до наступления пенсионного возраста;
условия перехода в другой НПФ;
наследование капитала.

Если вы решили стать вкладчиком частного фонда, необходимо знать основные показатели, которые помогут выбрать надёжную организацию:

Наличие лицензии. Прежде всего, нужно зайти на сайт Банка России и убедиться в том, что выбранный вами фонд имеет лицензию.
Страхование. НПФ должен быть участником системы гарантирования прав застрахованных лиц.
Доходность. Проверьте доходность инвестиций НПФ за последние годы. Хорошим показателем будут стабильные доходы на уровне среднего или выше, без ощутимых “провалов” показателей.
Рейтинг. Ознакомьтесь с последним рейтингом НПФ, который формируется на основании данных Банка России.
Объём. Изучите объём пенсионных накоплений того или иного фонда, а также количество клиентов.

Главным документом, который регулирует отношения между НПФ и клиентом, является договор.

Важно! Этот документ заключается и для обязательных отчислений, и при накоплении денег на негосударственное пособие в будущем.

Заключить договор можно несколькими способами:

Традиционное посещение офиса Фонда. Если фонд, которому вы решили доверить ваши вклады на будущую пенсию, находится недалеко от вас, вы можете заключить договор непосредственно в его офисе.
Через официального представителя организации, который регулярно посещает организации и встречается с трудовыми коллективами. Обычно подписать договор о сотрудничестве с Фондом вы можете через представителя прямо на месте.
Компания-партнёр НПФ. Нередко, одним из учредителей фонда является банк или коммерческая фирма с представительствами по всей стране. В этом случае заключить договор с НПФ вы можете в офисе учредителя (партнера). Например, фонд “ВТБ Пенсионный фонд” позволяет подписать договор в любом офисе этого банка

Преимущества работы с НПФ

Формирование накоплений через систему НПФ не является полноценной альтернативой пенсии, назначаемой ПФР. Однако преимуществ у такого способа управления средствами немало:

есть возможность выбора между множеством фондов, их условиями, показателями доходности и надежности;
если по линии ПФР на управление накопительной частью пенсии с 2014 года наложен мораторий, то для НПФ такие ограничения отсутствуют;
НПФ позволяют не только переводить накопления, сформированные до введения моратория, но и пополнять лицевой счет, участвовать в выборе источников инвестирования;
через фонды можно отчислять взносы в пользу родственников, детей, иных выгодополучателей, чтобы формировать их будущую пенсию;
многие работодатели, особенно в профильных сферах деятельности, сами заключают договоры НПФ, перечисляют взносы за работников, формируют их отраслевую или дополнительную пенсию.

Показатели деятельности негосударственных фондов максимально открыты и прозрачны. Эти моменты контролирует Центробанк, который регулярно проверят отчетность НПФ, размещает основные показатели на сайте. Также деятельность фондов оценивают независимые экспертные организации, определяют рейтинг частных пенсионных структур.

Негосударственные пенсионные фонды, работающие на территории РФ, аккредитованы Центробанком и проходят регулярные проверки. Банк России жестко регламентирует во что НПФ может вкладывать пенсионные деньги, а во что нет. Будущие пенсии граждан можно инвестировать только в надежные финансовые инструменты с минимальными рисками.

Накопления в ОПС защищены государственной системой прав застрахованных лиц. Это означает гарантию сохранности всех денежных средств, которые вы или ваш работодатель внесли на индивидуальный счет, и если НПФ прогорит, сбережения вернутся в ПФР. Вы сможете потом оставить пенсию в государственном фонде или перевести в другой НПФ.

Обратите внимание на сохранность инвестиционного дохода и средств по договору добровольного пенсионного страхования никто не гарантирует, если частный фонд обанкротится, эти накопления будут утрачены. Но! Размер пенсии никак не изменится, если вы уже начали ее получать, даже в случае банкротства НПФ.

Рейтинг доходности – список фондов

Доходность характеризует сумму, на которую НПФ увеличил имеющиеся накопления. Заранее определить показатель процента накоплений нельзя, однако надежные организации обычно уже при оформлении соглашений с гражданами сообщают им об объемах планируемого дохода либо демонстрируют прибыль прошлых лет.

Средняя доходность среди всех фондов за 2021 год: пенсионных резервов до выплаты вознаграждения равна 1.80%, инвестирования средств пенсионных накоплений до выплаты вознаграждения равна 2.35%.

Таблица доходности негосударственных пенсионных фондов (Отчетный период для построения таблицы: III квартал 2021 г..):

Фонд	Инвестирования средств пенсионных накоплений за минусом вознаграждения	Инвестирования средств пенсионных накоплений до выплаты вознаграждения	Пенсионных резервов за минусом вознаграждения	Пенсионных резервов до выплатывознаграждения
АО «НПФ Сбербанка»	7.44%	8.25%	4.39%	4.54%
АО «НПФ Газфонд Пенсионные Накопления»	5.39%	6.21%	2.35%	2.40%
АО «НПФ «Будущее»	4.16%	4.93%	2.55%	2.57%
АО «НПФ «Открытие»	4.14%	4.93%	3.52%	3.55%
АО «Оренбургский НПФ «Доверие»	3.84%	4.66%	2.80%	3.12%
АО НПФ Втб Пенсионный Фонд	3.73%	4.41%	4.10%	4.20%
АО «НПФ «Гефест»	3.43%	4.15%	—	—
АО «НПФ «ОПФ»	3.30%	3.89%	-15.17%	-14.58%
АО «НПФ «Первый Промышленный Альянс»	3.24%	3.89%	2.65%	2.71%
АО НПФ «Атомфонд»	2.84%	3.56%	—	—

Методика построения рейтинга

В рейтинге НПФ мы оцениваем только доходность. Надежность фонда не так важна, так средства будущих пенсионеров застрахованы в АСВ. При расчете итогового рейтинга главный вес имеют результаты НПФ на длинном сроке (10,5 лет в этом рейтинге). На втором месте в формуле рейтинге находится доходность, которую показал фонд за последние 5 лет. В рейтинг вошли только фонды, у которых есть история результатов управления не менее 10,5 лет.

Доходность инвестиций сравнивается с инфляцией (реальная доходность). Если реальная доходность НПФ меньше нуля (фонд проиграл инфляции) на длинном промежутке 10,5 лет И за последние 5 лет, фонд получает нулевой рейтинг.

Учитывая большое количество слияний среди НПФ в предыдущие годы, исторические данные не в полной мере могут характеризовать успешность инвестиционной стратегии того или иного фонда. В последние годы количество слияний снизилось и статистика постепенно становится более информативной.

А пока всем управляет принудительная идея Пенсионного фонда, мы и «сдаём» пятую часть своих честно заработанных трудовых государству – 22% (сейчас даже не говорим, что реально они делятся на страховые 16% и накопительные 6%).

Какие всё-таки плюсы такого «взаимного партнёрства»?

Первое. За полученные деньги государство отвечает и гарантирует их выплату в течение всего срока пенсии.

Но тут, опять считаем.

Исходные данные:

сумма накопления к 60 годам – 6 миллионов рублей;
собираюсь прожить ещё не менее 30 (ох, «Мечты, мечты, без них была бы жизнь скучна», как писал блестящий американский писатель Эдгар По, кстати, один из зачинателей фантастики и «страхов» в литературе, начало XIX века, ещё в полном расцвете Александр Сергеевич Пушкин).

Считаем:

каждый месяц пенсионер будет иметь в распоряжении 20 тысяч рублей. Так, сейчас больше половины пенсионеров о такой пенсии могут только мечтать (а у нас ведь получается она минимальной, заметим!).

Когда мы говорим о том, что ПФР под гарантией государства, мы нисколько не преувеличиваем, в конце концов, это государственная структура. Более того, государство ежегодно проводит индексации (увеличение, по-простому говоря) пенсий, если те 400-600 рублей кого интересуют вообще. Тем не менее, это тоже, какой-никакой, плюс, хотя некоторым даже убавляют.

«В каком негосударственном пенсионном фонде я состою».

Лучший способ подстраховаться и обеспечить себе безбедную жизнь по окончании трудовой деятельности – иметь накопления или надёжный источник дохода в преклонном возрасте. И если с источником всё понятно – можно купить, например, ценные бумаги, недвижимость, и впоследствии получать доходы от них, то с накоплениями картина не такая радужная. Инфляция, нестабильность в стране и мире обесценивают деньги. Банковское страхование покрывает лишь некоторую часть вклада и не компенсирует все потери в случае краха вашего банка. Колебания курса валют тревожат сознание и не прибавляют оптимизма.

В качестве достойного варианта сохранения и приумножения денежных средств, можно рассмотреть размещение накопительной части пенсии в негосударственных пенсионных фондах (НПФ).

Какие всё-таки плюсы такого «взаимного партнёрства»?

Первое. За полученные деньги государство отвечает и гарантирует их выплату в течение всего срока пенсии.

Но тут, опять считаем.

сумма накопления к 60 годам – 6 миллионов рублей;
собираюсь прожить ещё не менее 30 (ох, «Мечты, мечты, без них была бы жизнь скучна», как писал блестящий американский писатель Эдгар По, кстати, один из зачинателей фантастики и «страхов» в литературе, начало XIX века, ещё в полном расцвете Александр Сергеевич Пушкин).

каждый месяц пенсионер будет иметь в распоряжении 20 тысяч рублей. Так, сейчас больше половины пенсионеров о такой пенсии могут только мечтать (а у нас ведь получается она минимальной, заметим!).

История развития негосударственных пенсионных систем

В России первые пенсионные фонды были созданы еще до 1917 г. Более чем полувековой перерыв в этой сфере имел свои негативные результаты в виде законодательного вакуума, отсутствия квалифицированных специалистов.

Первым НПФ был НПФ научных работников. Он был основан в 1990 году. Второй — Российский страховой пенсионный фонд (как и первый, на страховых принципах) был создан как смешанная компания, более того, он имел филиалы во многих регионах России.

Первым документом, непосредственно регулирующим деятельность негосударственных пенсионных фондов, стал Указ Президента Российской Федерации от 16 сентября 1992 года № 1077 «О негосударственных пенсионных фондах» (позднее в Указ были внесены изменения от 12 апреля 1999 года).

В указе говорится: «В целях повышения уровня пенсионного обеспечения граждан и защиты их накоплений от инфляции:

1. установить, что предприятия, учреждения, организации, банки, группы граждан и общественные объединения могут создавать негосударственные пенсионные фонды как юридические лица с лицевыми счетами граждан.

2. негосударственные пенсионные фонды работают независимо от государственной пенсионной системы. Выплаты из этих фондов производятся вместе с выплатами государственных пенсий. Размер, условия и порядок внесения взносов и платежей определяются договором между негосударственным пенсионным фондом и застрахованным лицом, заключенным на основании утвержденного типового договора.

3. предусмотреть, что негосударственные пенсионные фонды и их органы не могут заниматься коммерческой деятельностью. Распределение активов негосударственных пенсионных фондов осуществляется специализированными компаниями по управлению активами негосударственных пенсионных фондов, отношения которых с указанными фондами строятся на основании договора об управлении активами негосударственных пенсионных фондов».

В 1993-1994 годах началось активное создание негосударственных пенсионных фондов. Негосударственные пенсионные фонды работали без надлежащего государственного контроля. «Развитие системы негосударственных пенсионных фондов происходило в отсутствие надлежащей правовой базы, системы надзора и регулирования деятельности негосударственных пенсионных фондов. Это негативно сказалось на общем уровне финансовой надежности негосударственных пенсионных фондов. Доверие населения к негосударственным пенсионным фондам также остается низким».

Ситуация изменилась после создания Инспекции негосударственных пенсионных фондов при Министерстве социальной защиты населения Российской Федерации и принятия Правительством Российской Федерации Положения об инспекции негосударственных пенсионных фондов.

Инспекция негосударственных пенсионных фондов при Министерстве социальной защиты населения Российской Федерации стала государственным органом, осуществляющим функции согласования и контроля за деятельностью негосударственных пенсионных фондов и специализированных компаний по управлению активами негосударственных пенсионных фондов и содействующим развитию негосударственных пенсионных фондов. Вскоре после этого было принято Предварительное положение о регистрации уставов частных пенсионных фондов (утверждено Инспекцией негосударственных пенсионных фондов при Министерстве труда 15 декабря 1994 года).

На первом этапе своего становления и развития негосударственные пенсионные фонды формировались вокруг финансово-промышленных групп, отдельных компаний, по отраслевому или региональному принципу. Это привело к тому, что негосударственные пенсионные фонды обслуживали только своих учредителей.

Роль ПФЛ в системе социальной защиты многогранна. Благодаря своей двойственной природе как социальных и финансовых институтов, они играют двойную роль: как социальные институты, они помогают лучше удовлетворять потребности пенсионеров и снижают социальную напряженность в обществе. Как финансовые институты, они играют важную макроэкономическую роль, способствуя увеличению доли фонда накопления в национальном доходе и формируя мощный внебюджетный инвестиционный лоток в национальной экономике. Исходя из этого, было дано определение негосударственных пенсионных фондов как экономической категории. С развитием негосударственных пенсионных фондов решаются задачи реформирования пенсионной системы России, появляется ряд моментов, привлекательных для компаний, работодателей и работников. Прежде всего, это частичное, а иногда и полное финансирование дополнительных пенсий работодателем. В этом отношении частная пенсия обходится человеку гораздо дешевле, чем в случае полного финансирования пенсии за счет собственных взносов. Другими словами, участие в пенсионном фонде эквивалентно получению отложенной части заработной платы с соответствующим накоплением инвестиционного дохода. Поэтому условие наличия негосударственной пенсионной программы становится важным моментом при выборе работы.

Становление негосударственного пенсионного обеспечения в нашей стране, имеет определенные трудности для успешного функционирования НПФ: население утратило доверие к государству и всем новым финансовым институтам, работодатели не имеют достаточного количества свободных средств и не имеют стимулов для работы с негосударственными пенсионными фондами, отсутствует развитый, стабильный, предсказуемый финансовый рынок, не созданы условия для безопасного ведения бизнеса.

Негосударственная пенсионная система позволит:

Существенно повысить уровень социальной защиты населения, создать необходимые гарантии социального отдыха в обществе;

Создать необходимые пенсионные резервы для реализации долгосрочных экономических проектов

Создать условия для формирования реального источника дополнительных пенсий, помимо государственной пенсии;

оказывать реальное влияние на воспроизводство и развитие экономики;

Создание новых рабочих мест путем реализации инвестиционных проектов.

Необходимо приложить все усилия, чтобы обеспечить условия для нормального функционирования этого учреждения. В частности, важно реализовать меры по разъяснению населению роли и функций негосударственных пенсионных фондов в системе обеспечения старости; тщательно проработать законодательную базу по многим аспектам деятельности негосударственных пенсионных фондов, включая их участие в обязательном пенсионном страховании населения и в создании обязательных профессиональных пенсионных схем; создать благоприятный налоговый климат для субъектов негосударственного пенсионного обеспечения, привлечь работодателей к участию в создании профессиональных пенсионных схем и т.д.

Проблемы развития НПО

Добровольное пенсионное обеспечение уже сейчас осуществляется в весьма разнообразных формах. К формам его реализации относятся как пенсионные системы отдельных организаций, отраслей экономики и территорий, созданные на базе существующих негосударственных пенсионных фондов, так и личное пенсионное обеспечение граждан, производящих в негосударственных пенсионных фондах накопление средств на свое дополнительное пенсионное обеспечение.

В этом многообразии форм добровольного пенсионного обеспечения заключается его способность удовлетворить различные потребности в пенсиях в зависимости от уровня заработной платы, стажа и опыта работы. В результате, пенсионер получает возможность иметь совместно с обязательными видами пенсионного обеспечения ту пенсию, которую он пожелает и будет в состоянии заработать. В свете этого важно создание условий и предпосылок для развития институтов и инфраструктуры пенсионного самообеспечения граждан на основе стимулирования социального партнерства и индивидуальной инициативы.